肥东新闻网-安徽肥东新闻门户吧
站内搜索
在线投稿
首 页 肥东新闻 安徽新闻 合肥新闻 社会热点 娱乐焦点 科技资讯 生活资讯 旅游攻略 手机数码 房产快讯 影视综艺
财经新闻 教育动态 健康饮食 消费购物 女性资讯 游戏资讯 奇闻异事 时尚快讯 法治新闻 国际新闻 国内新闻 佛学新闻
您现在的位置:  主页 > 生活资讯 > 正文
适当性管理办法不会限制交易自由
www.fdzcxx.com 时间: 2017-07-04 14:59 肥东新闻

(原标题:适当性管理办法不会限制交易自由)

《证券期货投资者适当性管理办法》是在现有制度实践的基础上,对资本市场适当性管理制度的完善、整合和提升。《办法》明确了投资者分类、产品分级、适当性匹配等各环节的标准和底线,目的是让投资者能够买到与之风险承受能力相适应的产品,减少不必要的损失,并不限制投资者交易自由

作为我国证券期货市场首部投资者保护专项规章,《证券期货投资者适当性管理办法》7月1日起正式实施。《办法》明确了投资者分类、产品分级、适当性匹配等适当性管理各环节的标准和底线,成为各市场、产品、服务适当性管理的基本依据。

6月28日,中国证监会新闻发言人邓舸在就该《办法》正式实施答记者问,并表示《办法》并未限制投资者交易自由,投资者买卖股票的权利不受影响。现有投资者参与证券期货交易是按原有制度安排进行的,实施新的《办法》将充分考虑这一现实情况,实行区别对待,“新老划断”。

 适当性管理的“母法”

实际上,证券期货市场的投资者适当性管理早已有之。2007年以来,证监会陆续在基金销售、创业板、金融期货、融资融券、股转系统、私募投资基金等市场、产品或业务中建立了投资者适当性制度,起到了积极效果。但这些制度比较零散,相互独立,未覆盖部分高风险产品,而且提出的要求侧重设置准入的门槛,对经营机构的义务规定不够系统和明确。

据悉,该《办法》定位于适当性管理的“母法”,明确了投资者分类、产品分级、适当性匹配等适当性管理各环节的标准和底线,归纳整合了各市场、产品、服务的适当性相关要求,成为各市场、产品、服务适当性管理的基本依据。

整体来看,《办法》的核心要求在于强化对证券、基金、期货经营机构“卖者有责”的要求,让经营机构在获取经营收益的同时,必须承担法律规定的义务,确保权利义务的对等和统一,切实防范片面追求经济利益,向风险承受能力不足的投资者推介高风险证券期货产品,造成对投资者合法权益的损害和影响。

具体来看,《办法》主要规定了以下制度安排:一是形成了依据多维度指标对投资者分类的体系,统一投资者分类标准和管理要求,解决了投资者分类无统一标准、无底线要求和分类职责不明确等问题;二是明确了产品分级的底线要求和职责分工,建立层层把关、严控风险的产品分级机制,建立了监管部门确立底线要求、行业协会制定产品或者服务风险等级名录、经营机构具体划分产品或者服务风险等级的产品分级体系;三是规定了经营机构从了解投资者到纠纷处理等各个环节应当履行的适当性义务,全面从严规范相关行为,突出了适当性义务规定的可操作性,细化其具体内容、方式和程序;四是突出对于普通投资者的特别保护,向投资者提供有针对性的产品及差别化服务;五是强化了监管职责与法律责任,针对各项义务制定了相应的违规罚则,确保适当性义务落到实处。

买卖股票不受影响

“本次《办法》明确了投资者分类、产品分级、适当性匹配等各环节的标准和底线,目的是让投资者能够买到与之风险承受能力相适应的产品,减少不必要的损失,并不限制投资者交易自由。”邓舸表示。

这意味着,如果投资者主动要求购买风险等级高于其风险承受能力的产品,经过特别的风险警示程序后,经营机构仍然可以向其销售产品,投资者买卖股票的权利不受影响,可见《办法》并未限制投资者交易自由,而是让合适的投资者购买适当的产品。

对于新规实施后现有投资者如何实施适当性管理这一问题,邓舸表示,“现有投资者参与证券期货交易是按原有制度安排开展的,实施新的《办法》将充分考虑这一现实情况,实行区别对待,‘新老划断’”。 本文地址:http://www.fdzcxx.com/a/shenghuozixun/20170704/400023.html 转载请保留链接_多谢合作!

  
  • 上一篇:胡春华马兴瑞 会见崔世安
  • 下一篇:没有了
  • 普通新闻重适当性管理办法不会限制交易自由
    普通新闻重胡春华马兴瑞 会见崔世安
    普通新闻重鄂港开展“庆祝回归20周年”文化交流
    普通新闻重图文:客店美如画 乡愁浓似酒
    普通新闻重书写强人才保民生大文章
    普通新闻重“商务局热线周”今启动 遇“菜篮子”问
    普通新闻重武汉开发区城管、交警联合执法整治市场周
    普通新闻重2017薪火阵营公益篮球训练营开启上海站海
    普通新闻重四部门联合举办聊城市邮政业职业技能竞赛
    普通新闻重近八分之一德国“居民”为外籍 创50年新
    普通新闻重日本首次公审东电前高管 3人当庭拒绝认罪
    普通新闻重习近平在庆祝香港回归祖国20周年大会上发

    伦敦发生两起恐袭

    普京向英国致慰问

    女大学生当网络主

    97岁老人的幸福生

    安美拉带领有志之

    教育部:做好预防
    Copyright 2010-2017 肥东新闻网 皖icp备11000744号-1 All rights reserved.
    XML地图 网站地图